L’ESMA ha pubblicato il rapporto annuale sulle sanzioni imposte ai sensi del Regolamento sugli abusi di mercato (Regolamento (UE) n. 596/2014 – Market Abuse Regulation – MAR).
In particolare, evidenzia l’ESMA, nel 2021, le autorità nazionali competenti (NCA) hanno comunicato in totale 366 sanzioni e provvedimenti amministrativi e 29 sanzioni penali per violazioni del Regolamento (UE) n. 596/2014 sugli abusi di mercato (MAR).
Il valore delle sanzioni pecuniarie imposte per le sanzioni amministrative ha raggiunto i 54.273.686,97 euro, mentre le sanzioni pecuniarie in relazione alle violazioni penali del regolamento MAR sono state pari a 5.340.879 euro.
Mentre il numero delle sanzioni amministrative e delle misure previste dal MAR è diminuito significativamente rispetto al 2020, le sanzioni pecuniarie sono aumentate in modo significativo.
Per quanto riguarda le sanzioni penali previste da MAR, sia il numero di sanzioni che il valore aggregato delle sanzioni imposte sono diminuiti rispetto al 2020.
La presente relazione deve essere considerata nel contesto delle seguenti disposizioni, come previsto dall’Allegato I del Regolamento di esecuzione (UE) 2017/1158 della Commissione:
- le sanzioni e le misure amministrative e penali imposte possono essere basate su più di una disposizione legislativa. Pertanto, la somma del numero di sanzioni e misure/valori delle sanzioni divulgate nelle tabelle analitiche della sezione 5 del presente rapporto potrebbe non corrispondere al numero totale di sanzioni e misure o al valore totale delle ammende imposte;
- le sanzioni/misure pertinenti si riferiscono non solo a violazioni relative a un singolo articolo del MAR, ma anche ad altre disposizioni (a livello UE e/o nazionale), e i relativi importi non possono essere disaggregati per articolo violato, a ciascun valore viene aggiunta la dicitura “Cifra aggregata”.
Il presente rapporto copre il periodo dal 1° gennaio 2021 al 31 dicembre 2021.
In questo periodo, le autorità nazionali garanti della concorrenza hanno imposto 366 sanzioni e misure amministrative MAR.
Si tratta di una diminuzione significativa rispetto alle 541 sanzioni e misure amministrative imposte nel 2020.
In linea con ciò, nove NCA non hanno imposto alcuna sanzione e/o misura nel 2021.
Si tratta di un aumento rispetto al 2020, quando sette ANC non hanno imposto alcuna sanzione e/o misura.
Per quanto riguarda il numero di sanzioni imposte, l’ESMA fa riferimento a precedenti dichiarazioni sullo stesso tema e in particolare al fatto che le violazioni in materia di abuso di informazioni privilegiate e manipolazione del mercato implicano indagini approfondite e complessi esercizi di raccolta di prove.