Con Risposta all’interpello n. 235 del 15 luglio 2019 l’Agenzia delle Entrate ha fornito chiarimenti sulla corretta interpretazione ed applicazione dell’articolo 73, comma 5-quinquies, del testo unico delle imposte sui redditi approvato con d.P.R. 22 dicembre 1986, n. 917 (TUIR), in tema di esenzione dei redditi prodotti dagli organismi di investimento collettivo del risparmio (OICR).
In particolare, è stato chiesto all’Agenzia se tale regime di esenzione, fatto salvo quanto previsto per le ritenute alla fonte operate sui redditi di capitale, debba riguardare i redditi conseguiti inclusi quelli derivanti dallo svolgimento dell’attività di consulenza di natura accessoria, connessa e strumentale al conseguimento dell’oggetto sociale.
Nel caso di specie, la società istante è una Società d’Investimento a Capitale Fisso (SICAF) autorizza a svolgere, oltre all’attività istituzionale di gestione collettiva, quella di consulenza in materia finanziaria, che si pone in rapporto di stretta strumentalità e/o connessione con l’attività principale.
Per i motivi meglio espressi nella Risposta in allegato, l’Agenzia ha concluso che, stante la qualificazione giuridica rivestita dall’istante che inequivocabilmente attribuisce alla stessa natura di OICR, ai fini della tassazione delle imposte sui redditi, debba trovare applicazione la disciplina contenuta nell’articolo 73, comma 5-quinquies, TUIR.
Pertanto, i proventi derivanti dall’attività di consulenza non possano essere soggetti ad IRES nei confronti della SICAF. Tali proventi saranno assoggettati a tassazione in capo ai partecipanti al momento della loro distribuzione.
Sui redditi di capitale derivanti dalla partecipazione alla SICAF, inoltre, si rende applicabile la ritenuta di cui all’articolo 26-quinquies del d.P.R. 29 settembre 1973, n. 600.